时隔近两年,上证综指再度跌至3000点下方。专业机构分析,当前市场估值已经跌至底部区域,中长期来看投资价值显现,对于普通投资者,通过ETF(交易型开放式指数基金)投资是不错的选择。
自2004年底首只ETF推出以来,ETF发展已经有14个年头,为投资者提供了丰富多元的指数跟踪产品,既有A股市场各类指数,也有跟踪海外市场、黄金原油等商品以及债券、货币等多类品种。
专业人士表示,对于普通投资者而言,指数投资是一种便捷的投资方式,而ETF是跟踪指数效率最高、费率最低、最为方便的投资品种,像股票一样交易买卖。投资时需关注跟踪指数、交投活跃度、折溢价率、投资策略以及同类基金选择等要素。
138只股票ETF份额超千亿
2014年底,华夏基金创新推出上证50ETF,是为境内首只ETF产品,自此之后ETF产品持续发展创新。迄今为止,已经涵盖跟踪境内外股市、债市、商品、货币等多种多样的ETF基金。
股票型和商品型ETF仍然是不少投资者关注的重要品种。在上证指数再度跌破3000点之际,股市和指数的投资价值也受到不少投资者关注,而另一方面全球市场动荡不安,黄金为代表的商品ETF也热度提升。
记者统计,截至今年6月22日,在沪深交易所上市交易的股票型ETF数量为138只,份额为1213.09亿份,6月22日成交额为68.76亿元;4只黄金ETF合计份额为54.45亿份,6月22日成交额为11.7亿元。
ETF的规模分布也是极度分化。既有百亿份额以上的,也有一半ETF份额低于1亿份。其中上证50ETF、上海国企ETF最新份额过百亿份,分别为134.4亿份和101.97亿份;创业板50ETF、创业板ETF、H股ETF、沪深300ETF(华泰柏瑞)、上证180ETF的最新份额也都超过50亿份。
17只ETF日均成交超3000万
投资需要一定的活跃度。据统计,142只股票和商品ETF中,今年以来日均成交额超1000万元的有29只,其中25只为股票型ETF,4只为黄金ETF。
股票型ETF中,沪港两地的蓝筹ETF交投最为活跃,跟踪港股市场恒生国企指数的H股ETF和跟踪上证50指数的上证50ETF的日均成交额超过10亿元。此外,创业板ETF、沪深300ETF、恒生ETF、中证500ETF、创业板50ETF等多只主流指数ETF产品日均成交额也有数亿元。
板块和行业ETF中,证券ETF、银行ETF、军工ETF、MSCI易基ETF等也较为活跃,日均成交在千万元以上;跟踪海外市场的中概互联ETF日均成交额也过千万元。
4只黄金ETF的日均成交均过千万元。分别为黄金ETF(华安)、黄金基金、博时黄金以及黄金ETF(易方达),其中黄金ETF(华安)成交额最为活跃遥遥领先,日均成交额超过10亿元。
ETF投资六大事项
ETF就是为投资者提供指数型投资,指数由一揽子股票组合构成。那么,指数基金ETF的投资又有哪些需要注意的呢?
首先,如何购买。ETF基金的交易、买卖和普通股票一样,投资者只需要有个证券账户即可,交易费率也基本是与股票交易相同。
其次,关注跟踪指数。投资ETF能否赚钱,要看跟踪的指数表现,最近几年A股市场分化非常严重,结构性行情明显,一些指数不断走高,很多指数屡创新低。比如看好上证50可以买入上证50ETF,看好创业板可以买入创业板ETF,看好海外中概股可以选择中概互联ETF。
第三,看交投活跃度。尽量买卖那些交投活跃的ETF品种,交投冷清的基金买入卖出困难,并且很可能产生交易的冲击成本,买入卖出容易影响冲击到价格导致额外损失。
第四,关注折溢价率。ETF虽然有着较好的套利平抑机制,但有时也会出现一定的折价溢价(即市价与净值的差价),在买卖的时候也要适当关注。
第五,投资策略。ETF仅是提供交易投资工具,投资策略可以根据投资者自身情况,投资风格和偏好而定,既可以在底部区域买入长期投资,也可以寻找市场波动低吸高抛,也有投资者愿意进行长期定投。
第六,同类基金选择。由于ETF市场的大发展,如今ETF同质化情况也很常见,一个常规的沪深300ETF或黄金ETF,就有多家基金公司发行了相关产品。那么投资者究竟该选择哪家的呢,一般来说规模大的交投活跃的可以优先,然后再看看跟踪指数误差情况。